年間拠出額、雇用主のマッチング、税金節約、退職時の予測残高。
税引前（トラディショナル）— Roth拠出は税引後です（比較にはRoth vs Traditional計算機を使用してください）。2025年の従業員拠出限度額は23,500ドルです。50歳以上のキャッチアップ：+7,500ドル。
ほとんどのアメリカの労働者にとって、401(k)は退職時に保有する最も大きな資産です。この制度は3つの構造的利点 — 税引き前拠出（繰り延べ額だけ課税所得が減少）、雇用主のマッチング（上限額内の拠出に対する保証されたリターン）、そして数十年にわたる税繰延複利 — を兼ね備えています。これらのレバーはそれぞれ単独でも効果がありますが、一緒になると乗数的に増幅されます。難しいのは、それらの「相互作用」が直感的ではないことです。拠出率が6%のマッチング上限に対して4%である場合、単に給与の2%を失うだけでなく、マッチングの半分を失うことになり、それはすぐに100%以上の元本に対するリターンを失うことになり、後で取り戻すことはできません。税金控除額、獲得したマッチング額、失ったマッチング額、そして予測される残高を並べて表示する退職金計算機は、抽象的なパーセンテージをユーロやドルに変換し、それらの相互作用を一目でわかるようにします。
給与と拠出率から3つの数字が導き出されます。年間拠出額 = 給与 × 従業員拠出率 ÷ 100。雇用主のマッチングは上限に条件があります：マッチング拠出率 = min(従業員拠出率, マッチング上限率)。そして雇用主マッチング額 = 給与 × マッチング拠出率 ÷ 100 × マッチング率 ÷ 100。二重のパーセンテージが正しい — マッチング率（match_pct）は、雇用主が各ドルにマッチする率（50%は拠出された1ドルあたり0.50ドルを意味する）であり、マッチング上限率（match_cap）はその率が適用される給与の割合です。今年の税金節約額 = 年間拠出額 × 限界税率 ÷ 100。これは税引き前（Traditional）拠出にのみ有効です。Roth拠出は税引き後であり、引き出し時にのみ税金が節約されます。退職時の予測残高は、一定の総拠出額における普通年金の将来価値を使用します：FV = 総年間拠出額 × ((1 + r)^年数 − 1) ÷ r。ここで、総年間拠出額 = 年間拠出額 + 雇用主マッチング額、r = 予想リターン ÷ 100。r = 0 の場合、式は 総年間拠出額 × 年数 になります。テーブルに残されたマッチング額は、従業員拠出率 < マッチング上限率 の場合に給与 × (マッチング上限率 − 従業員拠出率) × マッチング率 ÷ 100 ÷ 100 となり、それ以外の場合はゼロです — これは、拠出率を上限まで引き上げた場合に得られる正確な金額です。
年間の総給与から始めます。給与のパーセンテージとしてあなたの拠出額を設定します。もし給与から一定額が毎回の給与支払いで控除される場合は、年間の合計額を給与で割ります。雇用主のマッチング率（あなたが拠出した各ドルに対するドル・フォー・ドル・パーセンテージ）とマッチング上限（マッチングが適用される給与のパーセンテージ）を設定します。ほとんどの米国プランでは、マッチングは「最初の3%の100%、その後5%までの50%」のように表示されます — 単一ティアの近似値として、ドル換算のフラットマッチを使用します：80%のマッチングを5%で上限とするスケジュールは、5%を上限とする80%のマッチングと同等です。連邦＋州の限界税率（収入の最後のドルが入る税率、平均ではない）、インフレ前の予想年利回り（米国大型株の過去の平均は約9%の nominal；保守的なデフォルトは6～7%）、そして退職までの年数を入力します。グラフは予測残高を年ごとに再描画するため、複利が拠出を上回る転換点 — 通常、典型的な稼ぎ手では18年から25年の間 — を見ることができます。
35歳、年収80,000ドル、拠出率6%、給与の6%に50%のマッチング、限界税率28%、予想リターン7%、退職まで30年。年間拠出額 = 80,000 × 0.06 = 4,800ドル。マッチング率 = min(6, 6) = 6、したがって雇用主マッチング額 = 80,000 × 0.06 × 0.50 = 2,400ドル。年間の総入金額 = 7,200ドル。今年の税金節約額 = 4,800 × 0.28 = 1,344ドル。これは源泉徴収の削減または還付額の増加を通じて返還されます。7%で30年間の将来価値：7,200 × ((1.07)^30 − 1) ÷ 0.07 = 7,200 × 94.46 ≈ 680,000ドル。そのうち、216,000ドルは拠出によるもので、残りの464,000ドルは純粋な複利成長です — 元本の2倍以上です。リターンを6%に下げると、同じ入力でも予測は約569,000ドルになります。8%に上げると、終了時の残高は約815,000ドルに増加します。教訓はリターンを追い求めることではなく、30年という期間ではわずかな違いが巨額の複利を生むことです。だからこそ、低コストのインデックスファンドが、数十年という期間で手数料の高いアクティブ運用ファンドよりも、一貫して優れているのです。
マッチングの権利確定スケジュール。雇用主のマッチングは、権利確定するまで「条件付き」です。クリフ・ベスティングは、クリフ期日（通常3年）前に退職した場合、マッチング額の100%を没収します。段階的ベスティングは、毎年一定の割合（一般的に5年間で年間20%）で権利を移譲します。頻繁に転職する場合、権利未確定のマッチングは、計算機が表示するような無料のお金ではありません — 権利確定した部分のみを実際の報酬としてモデル化してください。
給与支払ごとの上限 vs 年間の精算。一部の雇用主は、給与支払ごとにマッチングを行いますが、給与支払ごとのパーセンテージに上限があります。もし年の前半に拠出を前倒しした場合（後でキャッシュフローを確保するためなど）、給与支払ごとの上限を超えてしまい、その給与支払のマッチング額を失う可能性があります。年間の精算（true-up）を行うプランはこれを自動的に修正しますが、そうでないプランは修正しません。プランの概要説明をよく読んでください。
権利確定前に会社を辞める。これに密接に関連していますが、競合他社でわずかに高い給与のオファーは、5,000ドルから20,000ドルの価値がある権利未確定の401(k)マッチを失う場合、より悪い総報酬パッケージになる可能性があります。転職のコストに権利未確定のマッチングを追加してください。
2025年のIRS制限と50歳以上のキャッチアップ。2025年の従業員拠出限度額は23,500ドルです（毎年インフレに合わせて調整されます）。50歳以上の労働者は7,500ドルのキャッチアップ拠出を追加でき、SECURE 2.0により、60歳から63歳までの対象者には11,250ドルのより高いキャッチアップが導入されました。限度額を超えると、超過分は翌年4月15日までに引き出されない限り二重課税されます。415(c)の総限度額（従業員＋雇用主の合計）は2025年には70,000ドルです。
メガバックドアRoth。一部のプランでは、415(c)限度額までの税引き後非Roth拠出を許可しており、その後Rothに変換できます。これは「メガバックドア」戦略であり、高所得者が毎年6桁の金額をRothに預けることを可能にします。これは、(a)プランが税引き後拠出を許可しており、(b)在職中の分配またはプラン内Roth変換を許可している場合にのみ機能します。多くのプランは、一方のみを許可しています。
在職中の分配とロールオーバー。雇用主を退職した後、残高をIRAにロールオーバーできます — これにより、より広い投資オプションの選択肢が広がり、高いプラン手数料を回避できます。一部のプランでは、59歳半以降、まだ雇用されている場合でも在職中のロールオーバーを許可しています。
クリフ vs グレード・ベスティング。クリフは二項選択、グレードは線形です。権利未確定のマッチングの現在価値を、新しい職の交渉時に繰延ボーナスとして計算してください — それは、あなたがすでに稼いだ、滞在することに条件付けられた実際の報酬です。
米国401(k) vs 403(b) vs 貯蓄年金（Thrift Savings Plan）。401(k)は民間企業の雇用主が提供する制度です。403(b)は非営利団体や教育機関の従業員向けの同様の制度です。貯蓄年金（TSP）は連邦職員向けの同等の制度で、業界で最も低い経費率（インデックスファンドの数ベーシスポイント）を提供しています。3つすべてが同じIRS拠出限度額と類似の税制を採用しています。
フランスのPER（Plan d'Epargne Retraite）。税引き前拠出は、職業所得の約10%まで課税所得を削減し、社会保障上限額の8倍を上限とします。資金は、限られた解除（第一次住宅購入、重度の障害、配偶者の死亡、失業給付の終了、過度の債務）を除き、退職までロックされます。退職時、保有者は一時金（拠出金には所得税、成長分にはキャピタルゲイン税）または年金を選択できます。PERは2019年に古いPERPおよびMadelin契約に取って代わりました。
英国の年金拠出。個人拠出は、基本税率（20%）で政府からの税金トップアップを自動的に受け取ります。高所得者は、自己申告を通じて追加の20%を還付します。多くの雇用主は給与差し引き制度を運営しており、従業員の国民保険料を回避することで、さらに8～12%の効率が向上します。退職時、積立金の25%は一時金として税金なしで引き出すことができます。残りは所得として課税されます。
カナダのRRSP。税引き前拠出は、前年度の収入の18%まで（2025年は年間上限32,490カナダドル）所得控除の対象となります。税繰延成長、引き出し時に全額所得として課税されます。住宅購入者プラン（Home Buyers' Plan）では、RRSPから最大60,000カナダドルを最初の住宅のために借りることができ、15年かけて返済します。