退職金計算機

なぜこの計算をするのか

退職計画は、ほとんどの人が行う最も長期間の金融的意思決定です。期間は数十年におよび、入力（拠出率、雇用主のマッチング、予想リターン、平均余命、引き出し率）は、直感では扱いにくい方法でお互いに複利または増幅します。仮定される年利回りのわずかな変化 — 例えば、5%対7% — は、30年間で予測される貯蓄額を2倍に動かす可能性があり、早期退職と70歳まで働き続けることの違いとなります。退職金計算機の目的は、未来を正確に予測すること（誰もできない）ではなく、各レバーが結果に「どの程度影響するか」を明らかにすることです。毎月の拠出を倍増させることが退職所得を5年追加することに繋がるのをライブで見ることができるとき、ライフスタイルのトレードオフは、スプレッドシートがめったにそうしない方法で具体的になります。

式

2つの複利計算。既存の残高は、月利r = 年利回り / 12、n = 年数 × 12ヶ月 で単独で成長します：元本 × (1 + r)ⁿ。拠出ストリームは、月あたり (あなたの拠出額 + 雇用主のマッチング) の普通年金です：pmt × ((1 + r)ⁿ − 1) / r。退職時の将来価値 = 両者の合計。この計算機での雇用主のマッチングは、あなたの拠出額のパーセンテージ（典型的な米国の401(k)の「給与のX%までの100%マッチ」またはフランスのabondement）として表され、年金係数が適用される前にあなたの月間pmtに直接追加されます。退職時の安全な引き出し率は、最終的な貯蓄額に一定のパーセンテージ（Bengen 1994は1926年以降のすべての30年間の米国退職期間で資本を維持した4%を発見しました；現代のプランナーは3.5～4.5%を使用します）を適用して、歴史的なリターンのシーケンス条件の下で退職期間中持続するはずの、示唆的な年間収入を与えます。r = 0 の場合、式は線形に崩壊します：元本 + pmt × n。

使用方法

現在の年齢と退職したい年齢を入力します。現在の貯蓄（元本）、毎月の拠出額、雇用主のマッチング（拠出額に対するパーセンテージ、なしの場合は0に設定）、そしてインフレ前の予想年利回りを追加します。安全な引き出し率は、年間の収入KPIを制御します — 4%が標準的なデフォルトです。グラフは予測残高を年ごとに再描画するため、複利が拠出を上回る転換点（通常、典型的な稼ぎ手では20～25年目）を見ることができます。3つの例のプリセットを切り替えて、遅延スタート、キャリア中間、積極的な貯蓄者のパスがどのように比較されるかを確認してください。

実例

キャリア中盤の専門家：35歳、65歳（30年後）に退職、30,000ユーロの元本、月500ユーロの個人拠出、50%の雇用主マッチング（したがって月間合計=750ユーロ）、6%の予想年利回り、4%の安全な引き出し率。

• 月利r = 0.06 / 12 = 0.005。n = 360。
• 元本の成長: 30,000 × 1.005^360 ≈ 180,706ユーロ。
• 年金係数: (1.005^360 − 1) / 0.005 ≈ 1004.515。
• 拠出ストリーム: 750 × 1004.515 ≈ 753,386ユーロ。
• 合計貯蓄額: 934,092ユーロ。
• 総拠出額（自己負担＋雇用主）：30,000 + 270,000 = 300,000ユーロ。
• 投資成長額: 634,092ユーロ（拠出額の約211%）。
• 4%での安全な年間引き出し額：約37,364ユーロ/年、または約3,114ユーロ/月 — 現在のユーロ換算。

落とし穴

名目リターン vs 実質リターン。6%のデフォルトは名目リターンであり、インフレを差し引いていません。結果を現在の購買力で表示したい場合（今日の支出と比較できるように）、実質リターンを使用します：名目6% - インフレ3% = 実質3%。それ以外の場合、見出しの934kは立派に見えますが、30年間のインフレ率3%で計算すると、2026年のユーロ換算では約385kにしかなりません。

税制優遇口座。税制優遇口座（401(k)、Roth IRA、フランスでは5年後のPEA、英国ではISA）内のリターンは、キャピタルゲインの負担なしで複利計算されます。それを超える場合、約30%のCGT（キャピタルゲイン税）を考慮すると、6%の総リターンは実質的に約4.2%になります。CGTを手数料として差し引くか、口座ステータスを明示的にモデル化してください。

リターンのシーケンスリスク。将来価値の計算式は一定のリターンを仮定しています。実際の市場には下落があります。累積期間の最後の年に50%の市場暴落が発生した場合、長期平均リターンが維持されても、貯蓄額は永久に損なわれる可能性があります。安全な引き出し率は、まさにこれを吸収するために存在しますが、根本的なリスクを解決するものではありません。

雇用主のマッチング上限。多くのプランは、拠出額の一部にマッチングを上限設定しています（例：給与の最初の5%に対して100%、それ以降は0%）。この計算機は、マッチングを拠出額のフラットパーセンテージとして扱います。もしあなたのプランがそれを上限設定している場合、選択した拠出額で上限に達するようにマッチングパーセンテージを設定してください。

4%ルールの限界。Bengenルールは米国中心であり、60/40ポートフォリオと30年間の退職を仮定しており、特定の歴史的期間から導き出されています。国際株式のリターンと債券利回りは低下しており、現代のプランナーは安全マージンを追加するために、35～40年間の退職には3.5%を推奨することがよくあります。

将来の拠出は一定ではない。ほとんどの貯蓄者は、給与の上昇に伴って拠出額を増やします。この計算機は一定の月間拠出額を使用しますが、現実は段階的な増加に近いものです。近似するには、キャリアの見通しを反映した、より高い平均拠出額を使用してください。

バリエーション

• 退職時の引き出し（年金減額）：逆の計算 — 残高、月間引き出し額、リターンが与えられた場合、どれくらいの期間持続するか？異なる計算（減少する年金）、ここでは範囲外。
• Roth vs Traditional の比較：FVは同じでも、引き出し時の税金処理が異なる。並列計算を使用してください。
• 社会保障/年金を含める：ほとんどの退職者は、投資からの引き出しと社会保障または公的年金を組み合わせています。期待される年金収入を安全な引き出し額に追加して、合計退職収入を算出してください。
• 変動拠出：閉形式解の範囲外。拠出額が急増する場合は、スプレッドシートまたはモンテカルロシミュレーションを使用してください。